【追記】
2021年7月に大幅改定しました。
【大幅改定】LIBOR廃止とRFR移行の体系的まとめ（前編） | Quant College
noteに体系的にまとめました。こちらからご覧ください。
今後このテーマについては、本サイトであまり取り上げない代わりに、noteを更新・追加していく予定です。
- 概要は冒頭の目次をご覧下さい（全文は１万字超え）。
- 途中まで無料で読めます。
- 現在は490円（公開1日で値上げ済み 290 -> 490）ですが、お早めに（予想以上に売れているので、また値上げする可能性があります）。
- 今後、内容を追記していくので値上げ前に是非。
- 目次を以下に貼っておきます。
目次
・イントロダクション
・LIBOR廃止の概要と背景
・LIBORの特徴を復習
・RFRとは
・各国のRFR
・Local IBORとマルチプル・レート・アプローチ
・Libor廃止の影響を受ける商品
・ターム物レートとは
・フォールバックレートとは
・フォールバックのトリガー
・契約の修正方法の選択肢
・用語：参照期間と計算期間
・用語：前決めと後決め
・用語：フォワードルッキングとバックワードルッキング
・ターム物レートの５つの選択肢
・後決め複利RFRで検討されているイレギュラーなコンベンション
・日本の（フォワードルッキングな）ターム物レートの検討状況
・スプレッド調整について
・通貨別・商品別のフォールバック
・USDキャッシュ商品の後継金利ウォーターフォール
・RFR移行時の決済
・LIBOR廃止に対する当局の姿勢
・ヘッジ会計に及ぼす影響
・実務への影響と対応
・今後の展開について（私見）
・日系金融機関のプライシングへの影響（私見）
・今後予想されるいろいろな金利の変更（私見）
・今後出てくるであろう金利デリバティブ商品（私見）