クレジットモデル

クレジットモデル

クレジットボラティリティが無いのにクレジットモデルをどうキャリブレーションするのか

マルチコーラブルのクレジットリンクスワップなど、エキゾチックなクレジットデリバティブの評価には、クレジットモデルが必要になる。ここで言うクレジットモデルとは、ハザードレートにダイナミクスを仮定して確率的に動かすモデルであ…